Equilibrio general con tasa de interés estocástica.

Abstract

En el documento se propone un modelo de equilibrio general en el que las decisiones de los agentes consumidores y formas están sujetas a la incertidumbre existente en la tasa de interés, se asume que el comportamiento de ésta puede describirse a través de un movimiento geométrico browniano estándar, o bien, a través de un proceso de Ornstein-Uhlenbeck. El modelo conserva las hipótesis tradicionales acerca del comportamiento optimizador de firmas y consumidores. Como resultado se encuentra que la demanda y la oferta de capital y trabajo reproducen las características de los modelos deterministas; asimismo, se definen las trayectorias óptimas de consumo y producción.